Hft Forex Strategies Forum

Estratégias e segredos das empresas de negociação de alta freqüência (HFT) Segredo, Estratégia e Velocidade são os termos que melhor definem as empresas de negociação de alta freqüência (HFT) e, de fato, a indústria financeira como existe hoje. As empresas da HFT são segredo sobre seus modos de operar e chaves para o sucesso. As pessoas importantes associadas com HFT têm evitado centro das atenções e preferiu ser menos conhecido, embora isso está mudando agora. As empresas no negócio HFT operam através de estratégias múltiplas para o comércio e ganhar dinheiro. As estratégias incluem diferentes formas de arbitragem de arbitragem. Arbitragem de volatilidade. Arbitragem estatística e arbitragem de fusão juntamente com macro global. Longo / curto. Mercado passivo, e assim por diante. HFT confia na velocidade ultra rápida de software de computador, acesso de dados (NASDAQ TotalView-ITCH, NYSE OpenBook, etc) a recursos importantes e conectividade com latência mínima (atraso). Vamos explorar mais sobre os tipos de empresas HFT, suas estratégias para ganhar dinheiro, os principais jogadores e muito mais. Empresas HFT geralmente usam o dinheiro privado, tecnologia privada e uma série de estratégias privadas para gerar lucros. As empresas de comércio de alta freqüência podem ser divididos em três tipos. A forma mais comum e maior de HFT empresa é a empresa proprietária independente. A negociação proprietária (ou trading de prop) é executada com o dinheiro próprio das empresas e não com o dos clientes. Da mesma forma, os lucros são para a empresa e não para clientes externos. Algumas empresas da HTF são parte subsidiária de uma empresa de corretagem. Muitas das empresas regulares de corretagem têm uma sub-seção conhecida como mesas de negociação proprietárias, onde HFT é feito. Esta seção é separada do negócio que a empresa faz para seus clientes externos regulares. Por último, as empresas HFT também operam como hedge funds. Seu foco principal é lucrar com as ineficiências de preços entre títulos e outras categorias de ativos usando arbitragem. Antes da Regra Volcker. Muitos bancos de investimento tinham segmentos dedicados à HFT. Post-Volcker, nenhum banco comercial pode ter carteiras de negociação proprietárias ou quaisquer desses investimentos em fundos de hedge. Embora todos os grandes bancos tenham fechado as suas lojas HFT, alguns destes bancos ainda estão enfrentando alegações sobre possíveis malefícios relacionados HFT realizada no passado. Como eles fazem dinheiro Há muitas estratégias empregadas pelos comerciantes de propriedade para ganhar dinheiro para suas empresas alguns são bastante comuns, alguns são mais controversos. Essas empresas negociam de ambos os lados, ou seja, eles colocam ordens de compra, bem como vender usando ordens de limite que estão acima do mercado atual (no caso de venda) e ligeiramente abaixo do preço de mercado atual (no caso de compra). A diferença entre os dois é o lucro que eles pocket. Assim, estas empresas entrar em fazer mercado apenas para fazer lucros a partir da diferença entre o bid-ask spread. Essas transações são realizadas por computadores de alta velocidade usando algoritmos. Outra fonte de renda para as empresas HFT é que eles são pagos para fornecer liquidez pelas redes de comunicações electrónicas (ECNs) e algumas bolsas. Empresas HFT desempenham o papel de criadores de mercado, criando spreads bid-ask, produzindo principalmente ações de baixo preço, alto volume (típico favoritos para HFT) muitas vezes em um único dia. Essas empresas protegem o risco ao esquadrinhar o comércio e criar um novo. Outra maneira que essas empresas ganham dinheiro é procurando por discrepâncias de preços entre títulos em diferentes bolsas ou classes de ativos. (Veja: Top Stocks High-Frequency Traders (HFTs) Pick) Esta estratégia é chamada arbitragem estatística, em que um comerciante proprietário está à procura de inconsistências temporárias nos preços em diferentes bolsas. Com a ajuda de transações ultra rápidas, eles capitalizar sobre essas pequenas flutuações que muitos nem sequer perceber. Empresas HFT também ganhar dinheiro por indulging em ignição momentum. A empresa pode ter como objetivo causar um pico no preço de uma ação, usando uma série de negócios com o motivo de atrair outros comerciantes algoritmo também para negociar esse estoque. O instigador de todo o processo sabe que, após o movimento de preços rapidamente criado artificialmente, o preço reverte para o normal e, portanto, os lucros comerciante, tomando uma posição no início e, eventualmente, negociação antes que fizzles fora. (Leitura Relacionada: Como o Varejo Investidor Lucros de alta freqüência Trading) As empresas envolvidas em HFT muitas vezes enfrentam riscos relacionados com software anomalia. Dinâmicas do mercado, bem como regulamentos e conformidade. Um dos casos flagrantes foi um fiasco que ocorreu em 01 de agosto de 2012, que trouxe Knight Capital Group perto de falência - Ele perdeu 400 milhões em menos de uma hora após os mercados abertos naquele dia. A falha de negociação, causada por um mau funcionamento do algoritmo, levou ao comércio errático e ordens ruins em 150 ações diferentes. A empresa foi finalmente resgatada. Estas empresas têm de trabalhar na sua gestão de risco, uma vez que são esperados para garantir um monte de conformidade regulamentar, bem como enfrentar os desafios operacionais e tecnológicos. As empresas que operam na indústria de HFT ganharam um mau nome para si mesmas por causa de suas maneiras secretas de fazer as coisas. No entanto, essas empresas estão lentamente derramando esta imagem e saindo em aberto. A negociação de alta freqüência se espalhou em todos os mercados importantes e é uma grande parte dela. De acordo com fontes, estas empresas compõem apenas cerca de 2 das empresas comerciais nos EUA, mas representam cerca de 70 do volume de negociação. As empresas HFT têm muitos desafios à frente, como muitas vezes suas estratégias têm sido questionadas e há muitas propostas que poderiam impactar seus negócios indo para a frente. HiFREQ é um motor algorítmico poderoso que Dá aos comerciantes a capacidade de implementar estratégias HFT para ações, futuros, opções e negociação de divisas sem ter que investir tempo e recursos na construção e manutenção de sua própria infra-estrutura tecnológica. Ele fornece todos os componentes essenciais para facilitar o processamento de dezenas de milhares de pedidos por segundo em latência de sub-milissegundos. O HiFREQ pode ser usado independentemente como uma solução de negociação de caixa preta autônoma, ou como parte da plataforma de negociação InfoReach TMS para um sistema de negociação completa e de ponta a ponta. Sua arquitetura aberta e neutra permite que os usuários criem e implementem estratégias de negociação proprietárias e complexas, bem como algoritmos de acesso de corretores e outros provedores terceirizados. As ordens podem ser encaminhadas para qualquer destino de mercado global através do mecanismo interno FIX Engine de baixa latência da InfoReachs. Características Multi-asset Ações globais, futuros, opções e controle de risco de FX O HiFREQ fornece avaliação de risco de cada solicitação de pedido e garante conformidade com restrições de negociação específicas de empresa pré-configuradas. O corretor neutro HiFREQ conecta você aos vários corretores, trocas e ECNs. Monitoramento e controle centralizados Embora os componentes do HiFREQ possam ser distribuídos em vários locais geográficos, todas as funções de monitoramento e controle de desempenho da estratégia podem ser executadas a partir de um local remoto centralizado. O Fast HiFREQ pode executar 20.000 ordens por segundo por conexão FIX única. Usando duas ou mais conexões FIX pode aumentar consideravelmente a taxa de transferência. Latência baixa Latência de ida e volta de sub-milissegundos medida a partir do ponto HiFREQ obtém um relatório de execução FIX até o ponto em que o HiFREQ conclui o envio de uma mensagem de ordem FIX. Distribuído e escalável Para aumentar a eficiência e o desempenho das estratégias de negociação, seus componentes podem ser projetados para serem executados simultaneamente. Os componentes de estratégia também podem ser implementados em vários servidores que podem ser colocados em vários locais de execução. API Java Programmers Guide Guia de melhor execução para baixa latência 2010 Você nunca pode ficar parado porque não importa quantos milhares ou milhões de dólares você gasta criando a infra-estrutura. Traders Magazine. InfoReach Obtém comerciantes ir rapidamente de alta velocidade InfoReach quer dar às pequenas lojas as ferramentas para ser comerciantes de alta freqüência. WIRED. A InfoReach, uma empresa especializada em tecnologia de negociação, tem plataformas capazes de lidar com mais de 10k ordens por segundo InfoReach apresenta Módulo de Negociação de Alta Frequência na FIA Expo A mais recente adição à plataforma de negociação InfoReach TMS permite que as empresas empregam alta - frequency estratégias de negociação algorítmicas Markets Media: Qualidade de Software de Negociação sob Microscope InfoReach tem limites de risco incorporado dentro de seus sistemas de negociação multi-corretor, cobrindo ordens originadas manualmente, algoritmicamente, via API ou via FIXHigh freqüência trading Arbitragem Estatística em Alta Frequência Trading Baseado em Limite Dinâmica do livro de encomendas. Baixe o livro A teoria clássica de precificação de ativos pressupõe que os preços acabarão ajustando e reeferindo o valor justo, a rota ea velocidade de transição não são especificadas. Market Microstructure estuda como os preços se ajustam para reescrever novas informações. Nos últimos anos, os dados de alta freqüência amplamente disponíveis foram possibilitados pelo rápido avanço da tecnologia da informação. Usando dados de alta freqüência, é interessante estudar os papéis desempenhados pelos comerciantes informados e comerciantes de ruído e como os preços são ajustados para reed informações ow. Também é interessante estudar se os retornos são mais previsíveis na configuração de alta freqüência e se é possível explorar a dinâmica do livro de ordem de limite na negociação. Em termos gerais, a abordagem tradicional da arbitragem estatística consiste na tentativa de apostar na convergência temporal e na divergência dos movimentos de preços de pares e cestas de activos, utilizando métodos estatísticos. Um denition mais acadêmico de arbitragem estatística é espalhar o risco entre milhares a milhões de negócios em tempo de espera muito curto, na esperança de ganhar prot em expectativa através da lei de grandes números. Seguindo essa linha, recentemente, uma abordagem baseada em modelo foi proposta por Rama Cont e co-autores 1, com base em um modelo simples de cadeia de markov de nascimento-morte. Depois que o modelo é calibrado para os dados do livro de pedidos, vários tipos de probabilidades podem ser computados. Por exemplo, se um comerciante puder estimar a probabilidade de um movimento de subida do preço médio condicional ao status atual do pedido e se as probabilidades estiverem a seu favor, o comerciante poderia enviar uma ordem para capitalizar as probabilidades. Quando o comércio é cuidadosamente executado com uma judiciosa stop-loss, o comerciante deve ser capaz de fazer prot em expectativa. Neste projeto, adotamos uma abordagem baseada em dados. Primeiro construímos um mecanismo de correspondência de troca simulado que nos permite reconstruir o pedido. Portanto, em teoria, weve construiu um sistema de troca que nos permite não só back-test nossas estratégias de negociação, mas também avaliar os impactos de preço de negociação. E então implementamos, calibramos e testámos o modelo Rama Cont em dados simulados e dados reais. Também implementamos, calibramos e testamos um modelo estendido. Com base nesses modelos e com base na dinâmica da lista de pedidos, exploramos algumas estratégias de negociação de alta freqüência. Existe algum livro com exemplos de código para HFT morro: Existe algum livro com exemplos de código para HFT Alguns livros nesta discussão estão explicando que também Este artigo fornece provas sobre os benefícios de mais rápidos dados proprietários feeds de bolsas de valores sobre os dados consolidados públicos regulamentados Alimenta Medimos e comparamos os melhores preços de oferta e oferta nacional (NBBO) em cada feed de dados no mesmo data center. Os deslocamentos de preços entre os NBBOs ocorrem várias vezes por segundo em ações muito ativas e tipicamente duram de um a dois milissegundos. A curta duração das deslocações torna os seus custos reduzidos para os investidores que negociam com pouca frequência, enquanto a frequência das deslocações torna-os dispendiosos para os comerciantes frequentes. Maior preço de segurança e dias com alto volume de negociação e volatilidade estão associados a deslocamentos. Seekers: Alguns livros neste tópico estão explicando que também Junte-nos download MetaTrader 5 Copyright 2000-2016, MQL5 Ltd.