Rbs Forex Scandal

Os criminosos de colarinho branco devem enfrentar multas de prisão não, dizem os especialistas do Reino Unido Penas financeiras esperadas para bater os bancos britânicos para manipulação de Forex vai fazer pouco para combater o crime financeiro na cidade de Londres como reguladores continuam a priorizar alta finanças sobre cidadãos comuns . Os bancos britânicos poderiam ser multados em bilhões de dólares nos próximos meses, enquanto os investidores os perseguem por manipular as taxas cambiais (Forex), seguindo um acordo histórico na sexta-feira. RBS, fx, HSBC e Goldman Sachs estavam entre os nove bancos globais que concordaram com a liquidação de 1,3 bilhão (US $ 2 bilhões) com investidores irados que haviam sido afetados pela manipulação do mercado. O caso de Nova York deverá desencadear uma nova onda de reclamações em Londres, o maior centro de negociação cambial do mundo. Os advogados dizem que os assentamentos no Reino Unido podem totalizar dezenas de bilhões de libras. Um caso judicial em Nova York poderia deixar os bancos globais que enfrentam bilhões de libras-valor de reivindicações civis em Londres e na Ásia sobre a manipulação da taxa forex Carta da Lei (Carta da Lei) 18 de agosto de 2015 New Economics Foundation (NEF) Economista Senior Josh Ryan - Collins disse que a conduta desonestos no setor financeiro é impulsionada pela necessidade de fazer retornos de curto prazo muito altos para os acionistas. Ele expressou pouca esperança de que as sanções financeiras para a manipulação de Forex criará a reforma raiz-e-ramo que é necessária para limpar o setor bancário da Grã-Bretanha. Ryan Collins, cujo trabalho se concentra na reforma financeira, disse que os financistas desonestos devem enfrentar prisão. Ele disse à RT. Reuters Joel Benjamin, assistente de pesquisa no Centro de Pesquisas sobre Economia Política da Universidade Goldsmith, disse à RT UK que multas por manipulação de moeda estrangeira levarão o crime financeiro mais fundo para o setor bancário paralelo. ele adicionou. Benjamin, que também é um ativista da Resistência à Dívida do Reino Unido, disse que o clima regulatório da cidade de Londres é o menos robusto de todos os grandes centros financeiros globais. ele disse. Benjamin salientou que as multas aplicadas aos bancos não conseguem combater o crime de colarinho branco e atingem os acionistas, já que os banqueiros permanecem inseguros. Ele pediu que os gerentes de bancos seniores sejam responsabilizados pela criminalidade financeira, enfatizando essa abordagem seria a manipulação de Forex foi a mais recente em uma série de escândalos tarifários para engolir o setor financeiro global. Os comerciantes criminosos de alguns dos maiores bancos do mundo conspiraram para manipular o mercado de 5,4 trilhões de dólares, ao mesmo tempo em que faziam consideráveis ​​lucros no processo. Eles manipulados os negócios de moeda estrangeira via e-mail e salas de chat on-line em detrimento das empresas e investidores que tinham colocado confiança neles. Os comerciantes desonestos então relayed instâncias onde eles reforçaram seus lucros, enquanto lobbying seus gerentes de bônus maiores. Os reguladores britânicos e americanos, até agora, multaram os bancos por mais de 6 bilhões por fraudes de Forex. Foi sugerido que os fundos de hedge, fundos de pensão e outros investidores também poderiam lançar casos contra bancos encontrados culpados de manipulação de Forex em Cingapura e Hong Kong. O escândalo de clareamento de dinheiro do HSBC HSBC Holdings (NYSE: HBC) acordo para pagar uma multa de 1,9 bilhões para os reguladores e entrar em um acordo de acusação adiada aponta para a falta de processos de controle adequados em conformidade e anti-lavagem de dinheiro. Dado o tamanho do banco, parece que ele e alguns de seus pares são muito grandes para a cadeia, porque eles são grandes demais para falhar. O acordo constitui uma advertência ao banco para limpar seu ato e evita a revogação de sua carta para operar nos Estados Unidos. A ação foi tomada pelos reguladores na crença de que o fracasso de uma grande instituição financeira poderia colocar em risco o sistema financeiro mundial. No caso do HSBC, o corte de custos como parte de uma ampla reestruturação do banco - através da venda de negócios não rentáveis ​​e da centralização de sua estrutura global - teve um impacto sobre o departamento de compliance do banco. HSBC não está sozinho em sua indiscrição. (NYSE: RBS), Lloyds Banking Group (NYSE: LYG) e fx (NYSE: BCS), além de Nos últimos anos, tiveram que pagar multas por facilitar as transações com países mal-intencionados como o Irã, Líbia, Sudão e Mianmar, em violação das sanções do Escritório de Controle de Patrimônio Estrangeiro (OFAC). Com o HSBC, o envolvimento do México envolveu a prestação de serviços de lavagem de dinheiro para vários cartéis de drogas, incluindo movimentos de dinheiro em massa da unidade mexicana do banco para os EUA com pouca ou nenhuma supervisão das transações. Também conduziu transações com o Irã, removendo referências ao país num esforço para ocultá-las. Falta nesses casos é uma cultura corporativa que premia a integridade. Permitir que o negócio de drogas correndo e terrorismo patrocinado pelo Estado na busca de lucro leva a terríveis conseqüências sociais. A culpa pode ser colocada ao pé dos bancos e reguladores. No primeiro caso, os controles inadequados contra a lavagem de dinheiro (LBC) estavam principalmente em falta. Neste último, o Escritório do Controlador da Moeda (OCC) não conseguiu reprimir a implementação deficiente do HSBC de controles. De fato, antes de 2010, quando a OCC citou o banco por muitas deficiências de LBC - incluindo um enorme atraso de contas não revisadas e falha em arquivar Relatórios de Atividade Suspeita (SARs) - para os seis anos anteriores, a agência não tomou nenhuma medida de execução contra o banco . Suspect Money Trails Revealed Agentes de Imigração e Alfândega revelaram rastros de dinheiro suspeitos entre as operações do HSBC no México e nos Estados Unidos. Em um relatório em uma investigação de um ano sobre os fatos no banco por um Subcomitê Permanente do Senado sobre Investigações, presidente da comissão senador Carl Levin (D-Michigan) proclamou: HSBC usou seu banco dos EUA como uma porta de entrada para o sistema financeiro dos EUA para Algumas afiliadas do HSBC em todo o mundo para fornecer serviços de dólar dos EUA aos clientes enquanto joga rápido e solto com as regras bancárias dos EUA. Devido aos pobres controles de LMA, a HBUS (afiliada americana do HSBC) expôs os Estados Unidos ao dinheiro da droga mexicana, cheques de viajantes suspeitos, corporações de ações ao portador e jurisdições desonestas. O HBUS fornece serviços bancários correspondentes, tais como transferências de fundos e câmbios, que foram a fonte de fluxos ilícitos face aos fracos controlos AML. Estes resultaram em violações da Lei de sigilo bancário, Trading with the Enemy Act e outros estatutos da LBC. Além de pagar multas, o banco contratou Stuart A. Levey como seu diretor jurídico para reforçar os controles internos, incluindo os procedimentos do know-your-customer. O HSBC também recuperou os bônus de certos executivos envolvidos em suas deficiências de conformidade. Embora um bom começo, tais ações devem ser sustentadas por uma cultura de transparência. O Bottom Line HSBC foi citado no passado e ainda violações cometidas de novo. Se a mudança positiva é para ser duradouro, assim, também, deve a cultura que promove a ser enraizada em todo o banco. Falando da necessidade de seu próprio banco de retificar as transgressões do passado, o chefe do UBS, Sergio Ermotti, comparou a mudança cultural a uma viagem. Assim como cada viagem pode ter voltas e voltas inesperadas, caso HSBC tem ilustrado as consequências de um desvio. No momento da redação, Marc L. Ross não possuía ações de nenhuma das empresas mencionadas neste artigo. Se você comprar ações da RBS No início desta semana, o governo vendeu em silêncio cerca de 6 de RBS, o banco que resgatou em 2008. Essa decisão tem sido controversa. Vários comentaristas apontaram que o preço atual significa que o contribuinte fará uma perda de 1 bilhão na venda. Enquanto poucas pessoas argumentam que o RBS deve ser mantido em mãos do estado para o longo prazo, a decisão de vendê-lo ao preço atual levantou sobrancelhas, especialmente porque era muito maior apenas alguns meses atrás. Na verdade, há murmúrios que alguns fundos de hedge podem ter descoberto sobre a venda surpresa de antemão e shorted as ações, deprimindo ainda mais o preço. Mas nada disso interessa aos investidores. A única coisa que eles devem se preocupar é se as ações valem a pena comprar ao preço atual. Achamos que as ações da RBS podem valer a pena. RBS tem uma história checkered Nos anos que conduzem à crise, os bancos foram selvagens. Grandes quantidades de dinheiro fluindo em torno do sistema empurraram para cima os preços dos ativos. Muitas instituições tomaram riscos maiores e maiores na crença de que os preços das casas nunca poderiam cair, e esse risco poderia ser eliminado por instrumentos financeiros inteligentes. Sob seu executivo principal, Fred Goodwin, RBS expandiu em uma taxa que era agressiva mesmo comparada a seus concorrentes. Em 2007, comprou parte do banco holandês ABN Amro e se tornou o maior banco do mundo, com ativos de 1,9 trn. Isto significou que RBS se tornou maciçamente overextended apenas como o fluxo de dinheiro estava secando. O governo o forçou a levantar capital extra do mercado, mas isso falhou. O contribuinte foi forçado a intervir a um custo de 45 bilhões, e acabou com uma participação de 79 no banco. Goodwin foi removido como CEO em outubro de 2008. RBS vai em uma dieta A boa notícia é que nos últimos sete anos, os sucessores de Goodwin se concentraram em desenrolar seu legado. Como parte disto, o banco diminuiu drasticamente. Ele vendeu mais de 600 agências no Reino Unido, mais Coutts, seu banco privado. Outras vendas incluem seus negócios de seguros e operações na Alemanha. Os ativos globais caíram quase a metade de seus níveis máximos, e esperam uma queda ainda maior. Normalmente tais ações seriam um grande negativo. Mas, neste caso, deve ajudar a RBS a se tornar uma instituição muito mais estável e focada. Também está tendo um efeito imediato na linha de fundo. O banco inesperadamente fez um lucro no ano passado, e os resultados recentes também foram extremamente positivos. O fim do controle estatal No momento, isso não é muito benéfico para os acionistas. O banco está proibido de pagar dividendos enquanto ele permanece sob controle estatal. Então a boa notícia da venda desta semana é que ele mostra George Osborne está ansioso para mover RBS de volta para o setor privado o mais rapidamente possível um objetivo que ele estará ansioso para realizar dado suas ambições para suceder David Cameron como primeiro-ministro. Importante, os estudos mostraram que investir em companhias recentemente privatizadas pode ser uma movimentação esperta. Cerca de dois terços das empresas que foram vendidas nos anos 80 e 90 superaram o mercado. Embora algumas ações, como a BT ea British Airways, não tenham feito tão bem, outras, incluindo a BAA e a British Gas, se mostraram lucrativas. De fato, uma empresa, a Amersham International (um grupo de dispositivos médicos vendidos em 1982) produziu grandes retornos para os acionistas quando foi comprada pela General Electric por 5,7 bilhões de euros em 2002. Está claro que os gerentes profissionais que respondem aos acionistas são muito melhores em administrar um Que os funcionários públicos ou os curadores nomeados pelo governo. Os governos também são maus na venda de ativos. Uma vez que uma privatização fracassada leva a um monte de PR ruim, eles tendem a ser subestimado como com a venda maltratada do Royal Mail em 2013. O Estado também tem um talento de venda quando o mercado está em seu ponto mais baixo, como fez com o ouro Entre 1998 e 2002. Risco de litígio com preço em Uma das grandes incógnitas com RBS é o risco de litígio. O governo dos EUA ainda está perseguindo RBS sobre hipotecas sub-prime e questões relacionadas. E a sentença de 14 anos de prisão imposta ao comerciante do Citigroup no centro do escândalo Libor desta semana mostra que os bancos não podem esperar nenhuma misericórdia em outras questões. No entanto, essas preocupações parecem exageradas. Litigação é um problema para todo o setor, em vez de RBS especificamente. A RBS também está buscando vender sua participação na subsidiária americana Citizens Financial Group, que deve reduzir ainda mais sua exposição legal. É difícil ver como mesmo os custos legais mais agressivos podem ultrapassar os 10 bilhões que o banco já reservou. Em qualquer caso, esses riscos são compensados ​​pelo fato de que é avaliado a uma taxa atraente. RBS (LSE: RBS) negocia atualmente em 12.8 vezes o salário futuro, e em um disconto de 30 a seus recursos líquidos relatados. Mesmo quando esses ativos são valorizados de forma mais conservadora, ainda há um desconto de 10%. RELATÓRIO URGENTE: Brexit o que fazer com o seu dinheiro agora Se você está preocupado ou preocupado com a sua poupança, investimentos ou pensões, você precisa ler urgentemente o nosso relatório livre Grã-Bretanha deixa: O que isso significa para os investidores e seu dinheiro. Ele vai explicar o que está acontecendo, o que poderia acontecer em seguida eo que você precisa fazer imediatamente. Além disso, você também obterá uma análise contínua dos especialistas em investimento da MoneyWeek Research em nosso Capital e Conflito diário gratuito. Simon Popple Metais e Mineiros Mais de MoneyWeek Tem que ter problema com algumas das coisas que você é menos ficção em Branca de Neve e os Sete Anões do que um relatório anual do banco. Em relação ao Royal Mail, não foi comprar no RBS ou em qualquer outro banco para todo o chá na China. EU . Não precisa mais ser dito.